《我的交易之路：从技巧体系到哲学》课程围绕交易学习的进阶路径展开，融合其个人经验与思考。 栏目作者 陈凯，前国际投行交易团队负责人； 中金所、大商所、得到大学、财联社特约讲师； 著有畅销书《交易之路》、《大牛市股殇》、《量价关系》；现专注于投资者教育和职业交易员培养工作。 00:00 前言 04:13 交易技巧的学习 22:16 完善交易框架 33:53 形成交易哲学 51:36 进一步的思考

本节目从自我认知、职业交易的个人条件、外部条件、常见问题四个维度展开，帮助观众评估是否适合职业交易，具体内容如下： 1. 自我认知：评估个人基础条件 * 性格特点 需具备温和、理性特质，避免极端怀疑论或攻击性性格。性格分为急性子 / 慢性子、乐观 / 悲观、内向 / 外向等，影响交易风格选择（如短线需执行力强，长线需逻辑能力）。 * 风险偏好 通过 “确定收益 vs 概率收益” 测试（如 100 元直接拿走 vs50% 概率得 500 元）判断风险承受能力，需平衡 “以小博大” 与 “损失厌恶”，避免滥赌。 * 智商与学习能力 智商体现在快速理解规则、捕捉关键信息（如打牌记牌能力）；学习能力要求具备自学、总结和应用知识的能力，学历非核心，但需具备初中数学计算等基础能力。 * 好奇心与创造力 好奇心驱动深入研究，创造力帮助突破交易瓶颈，长线交易尤其需要灵感。 * 交易经验与自我定位 新手（白纸）可能更易培养好习惯，有经验者需警惕固化思维；需客观评估自身能力（如打分法），避免盲目自信。 2. 职业交易的个人条件：“五个好” 标准 * 身体好：无重大基础疾病，避免熬夜，保持精力集中。 * 性格好：无极端自我中心、被迫害妄想等缺陷，需理性客观。 * 脑子好：反应快、接受新事物能力强，避免固执。 * 心态好：拒绝急功近利，接受交易进步的长期性，避免因短期压力盲目操作。 * 学习好：热爱学习与思考，通过 “先做加法再做减法” 积累交易知识。 3. 外部条件：决定职业交易的可行性 * 生活无压力：需满足 “三闲”（闲钱、闲情、闲心），避免生存压力导致交易变形。 * 亲人支持：家人反对会加剧心理负担，需获得情感支持与容忍度。 * 定位合理：明确交易方向（如短线 / 长线、股票 / 期货），设定合理长短期目标。 * 年龄优势：年轻者反应快、试错成本低，50 岁以上从事高频交易难度较大。 4. 常见问题解答 * 贝尔宾测试：执行力指标低者慎入短线，可通过交易笔记培养执行力。 * 血型与交易适配：A 型血（守纪律）、O 型血（风险偏好佳）更易成功，AB 型血较少见。 * 兼职 vs 职业交易：需评估现有工作是否耽误交易、放弃稳定收入的成本，职业化更易成功但需承担社交隔离等风险。 * 收益与财务自由：稳定年化收益 20%-30% 较理想，财务自由需结合本金、开销倒算（如一线城市年开销 100 万需本金约 2000 万，年化 20%）。 二、适合人群 以下人群可重点关注本课程： 1. 对职业交易感兴趣但尚未入行的新手：需通过系统评估判断是否适合进入行业，避免盲目尝试。 2. 有一定交易经验但陷入瓶颈者：通过自我认知与定位调整，突破固化思维，优化交易策略。 3. 考虑从兼职转向职业交易的人群：需评估外部条件（如生活压力、家庭支持），明确职业化的成本与风险。 4. 希望优化交易心态与方法论者：课程提供性格、风险偏好与交易策略的匹配逻辑，帮助提升交易稳定性。 不适合人群：严重性格缺陷（如偏执、情绪化）、生活压力极大且无外部支持、拒绝长期学习与自我反思者。 总结 课程通过多维评估框架，引导观众理性看待职业交易的门槛与挑战，强调 “适合” 比 “努力” 更重要，需结合个人特质、外部资源与长期目标综合决策。 专栏作者： 陈凯，前国际投行交易团队负责人； 中金所、大商所、得到大学、财联社特约讲师； 著有畅销书《交易之路》、《大牛市股殇》、《量价关系》； 现专注于投资者教育和职业交易员培养工作。

本节目以 “稳定盈利” 为核心，强调通过概率与赔率的平衡、分阶段训练（不亏→控大亏→上量）及日常纪律工具，构建可重复的交易体系。适合所有希望以交易为长期职业或提升投资能力的人群，尤其适合亟需纠正交易习惯、建立系统性思维的学习者。 内容总结 一、职业交易的本质与核心：稳定盈利 1. 稳定的定义与重要性概率：交易成功率（如三周期交易法中，5 笔交易 1 笔大赚、1 笔止损、3 笔微利 / 保本，正确率约 80%）。 赔率：风险偏好决定盈亏幅度，需避免高方差策略（如杠杆交易的 “台阶式收益曲线” 易失控）。 可预期与可重复：交易结果需具备稳定性，如同射击集中在固定区域，通过 “复杂问题简单化，简单事情重复做” 实现。 概率与赔率的平衡：收益 = 概率 × 赔率，需同时稳定两者。 稳定＞盈利：即使稳定亏损也具备反向利用价值（如反向跟单），但目标是通过稳定实现长期盈利。 2. 稳定盈利的净值特征碎步小阳线：资金曲线呈缓慢上升趋势，亏损天数少且亏损金额小，盈利天数占绝大多数。 投机与价值投资的共性：本质均为通过稳定策略获取持续现金流。 二、稳定盈利的三个步骤 1. 第一步：整体稳定不亏（2-3 个月）从模拟盘到实盘：通过模拟盘建立正确交易框架，过渡到实盘后整理交易数据，确保成功率＞60%，亏损率控制在 20% 左右。 关键目标：实现 “五笔交易模式”（1 笔大赚、1 笔止损、3 笔微利 / 保本）。 2. 第二步：克服 “姨妈亏”（4-10 个月）杜绝大额亏损：通过统计交易数据，识别失控交易（如每月一次的大额亏损），设定严格止损纪律（如单日亏损达阈值后强制停手）。 工具与方法：利用 Excel 分析最大亏损与收益的相关性，找到临界值并执行纪律，从 “他人监督” 过渡到 “自我控制”。 3. 第三步：上量与扩大盈利空间（2 年以上）资金规模进阶：从 5 万到千万级资金，需逐步适应不同规模的心理压力与策略调整，警惕 “资金容量上限” 问题。 能力提升：优化切入时机与平仓技巧（如浮动止盈、右侧交易靠左切入），平衡风险与收益。 三、提升交易水准的实用技巧 1. 交易笔记本：记录交易标的、逻辑、执行结果，用红 / 蓝笔标记盈亏，便于复盘与总结。 2. 长期有益爱好：如跑步、游泳，培养坚持能力与自信心，迁移至交易纪律。 3. 能不做就不做：克制交易冲动，仅在高性价比机会出手，通过模拟盘试错。 4. 每日选股：复盘沪深 300、中证 500 等指数成分股，培养盘感与板块预判能力。 5. 小贴纸提醒：在电脑屏幕贴警示语（如 “不要扛单”），每日逐项完成后撕除，强化纪律。 6. 找监督人：选择有权威的指导者，通过交易记录汇报约束行为。 适合学习人群 1. 交易新手：对职业交易感兴趣，希望建立系统性交易框架，避免盲目操作的初学者。 2. 亏损交易者：长期亏损或收益波动大，渴望通过 “稳定优先” 策略扭转局面的人群。 3. 有志于职业交易的投资者：计划以交易为职业，需掌握从入门到资金管理全流程的进阶者。 4. 缺乏纪律性的交易者：存在频繁交易、扛单等失控行为，需通过规则与监督培养自律的人群。 5. 希望提升资金管理能力者：已实现初步盈利，但需扩大资金规模或优化风险收益比的交易者。 00:00 开篇词 00:48 职业交易的本质 05:48 何谓稳定盈利 18:12 稳定的意义 26:23 稳定盈利三部曲 47:30 日常小手段

陈凯老师在本节目中围绕 “做交易如何长期稳定” 展开分享，主要从技巧、心理、情绪、执行力和认知五个方面进行阐述，帮助交易者构建稳定的交易体系，适合有一定交易基础、渴望提升交易稳定性以及希望实现长期投资目标的人群学习。 适合学习的人群 1.有一定交易经验但稳定性不足者：已接触交易，经历过市场波动，希望解决交易中因技巧、心理、情绪等问题导致的不稳定，提升收益稳定性。 2.渴望构建系统交易体系的新手：刚进入交易市场，希望从基础开始，学习稳定交易的核心要素，构建适合自己的交易框架和心理认知体系，避免盲目操作。 3.意识到心理和情绪对交易影响者：在交易中感受到心理波动和情绪失控对决策的负面影响，寻求有效管理情绪和提升心理承受能力的方法，以更理性地应对市场。 4.追求长期投资目标而非短期暴利者：不追求短期高风险高收益，注重长期稳定获利，愿意通过学习和实践提升自身认知、执行力和交易技巧，实现可持续的投资回报。 5.希望提升自我管理和自律能力者：交易中的稳定需要自律和自我管理能力，这类人群希望通过学习交易中的相关方法，不仅提升交易表现，还能将自律和自我管理能力应用到生活其他方面。 专栏作者 陈凯，前国际投行交易团队负责人； 中金所、大商所、得到大学、财联社特约讲师； 著有畅销书《交易之路》、《大牛市股殇》、《量价关系》； 先专注于投资者教育和职业交易员培养工作。 00:00 如何提高稳定性 21:45 内在心理准备 28:45 识别情绪 40:57 执行力的提升 48:16 认知提升的路径

本节目中陈凯老师分享了股票交易中一些常见但易导致亏损的交易方法，并分析了其中风险，旨在引导投资者避开这些陷阱，树立正确投资理念。适合股票投资新手、交易方法不当导致亏损的投资者以及对投资理念和风险控制有需求的投资者学习。 主要内容 危险交易模式剖析：介绍打板、跟庄、高杠杆、赌重组和杀猪盘等交易方式。打板对选择、临场处理要求高，存在合规风险，如今机会少；跟庄中庄家少见且不一定盈利，还可能搭配杀猪盘；高杠杆运用门槛高，成本高、易上瘾，风险大；赌重组在当前退市常态化下难度大，且常涉及内幕交易和杀猪盘；杀猪盘属于金融诈骗，通过非法荐股等手段行骗。 交易风险强调：提醒投资者避免成为机器优势的对手盘。阐述这些交易模式背后的风险，包括资金损失、违规风险、市场操纵风险等，强调不要触碰红线，远离非法和高风险交易。 正确投资理念引导：倡导投资者选择大概率成功和稳定的方法，如搭建自己的交易框架。建议投资者通过稳定的日内或隔夜短线交易积累经验和盈利后，再考虑探索其他交易方式，同时要远离各种诱惑，堂堂正正赚钱，保持理性和警惕。 适合人群 股票投资新手：对股票交易市场规则、交易方式认知有限，易受花哨交易方法吸引而盲目尝试，文本能帮助他们认识风险，树立正确投资观念，选择合适的入门方式。 交易方法不当导致亏损的投资者：部分投资者痴迷于打板、跟庄等交易方式却持续亏损，文本分析的内容可让他们反思交易方法，找到亏损原因，及时调整策略。 对投资理念和风险控制有需求的投资者：想要深入了解投资市场内在规律，提升风险控制能力，文本分享的内容能提供系统的投资理念和风险控制要点，助力投资者实现稳健投资。 音频节点 00:00 让人各种痴迷的花式亏钱法 04:11 打板 21:21 跟庄 29:25 高杠杆 42:00 堵重组 50:32 杀猪盘

本节目涵盖错误思维、正确交易观、必亏思维及投资者定位等要点。下面从主要内容和适合人群两个方面进行详细分析： 主要内容 错误思维剖析：陈凯老师指出投资领域与常规思维存在差异，具体表现为 “有付出必有结果”、“有对错”、“市场可预知” 等普遍思维在投资中不适用。在投资里，付出不一定有收获，方法错误、与市场节奏不契合都可能导致亏损，且难以短期内判断结果是靠运气还是实力；对错并非决定盈利的根本，提升判断能力需长期积累；市场只能预知大致走向，无法精准预知细节，赚钱关键在于应对而非预知。 正确交易理念：交易要知行合一，制定交易计划是关键，有了计划才可能执行，否则难以盈利；对于 “长期持优质公司”、“高抛低吸” 这类看似正确的话语，需要深入理解其内涵，不能仅停留在表面。同时，强调稳定在投资中的重要性，它是长期生存的关键因素。 必亏交易思维警示：着重强调了几种必定会导致亏光的交易思维，其中借钱炒股、高杠杆风险极大，即使杠杆倍数不高，融资成本也可能使投资性价比降低，且投资者往往难以承受资金波动；没有计划的随意买卖，在杠杆交易中尤其危险；盲从他人建议也容易导致亏损，投资者应根据自身情况参考他人建议 。 投资者定位与策略：明确业余投资和职业交易的区别。业余投资需秉持 “三闲” 原则，即闲钱、闲情、闲心，采用理财思维，注重长期投资；职业交易则以稳定为第一要务，通过动作标准化实现稳定，进而搭建自我体系，做到复杂问题简单化、简单事情重复做。 适合人群 投资新手：刚进入投资市场，对投资思维和交易方法了解甚少，容易陷入常见错误思维的新手投资者。通过学习陈凯老师的分享，能避免在初始阶段走弯路，建立起正确的投资观念和交易思维框架，为后续投资之路奠定良好基础。 交易经验不足者：在投资市场有过一定交易经历，但交易成绩不理想，尚未形成稳定盈利模式的投资者。他们可以从陈凯老师对错误思维的剖析和正确交易理念的讲解中，找到自身问题所在，学习如何改进交易方法，提高交易水平，逐步走向稳定盈利。 对投资理念迷茫者：在投资过程中对各种投资理念和交易方法感到困惑，不知道该如何选择和运用的投资者。陈凯老师对不同投资理念的解读以及对职业交易和业余投资的清晰定位，能帮助他们拨开迷雾，明确自己的投资方向，找到适合自己的投资策略。 节目节点 00:00 错误的思维方式有哪些 26:18 如何理解正确的废话 37:23 一定会亏光的交易思维 52:44 行程正确的投资观

本期节目主要围绕投资框架构建展开，涵盖交易框架核心要素、股市盈利本质及难点、短线和长线投资思维与策略、退场问题以及心理修复等内容，为投资者提供了一套较为系统的投资框架构建思路。 【适合谁听】 投资新手：本节目对投资框架的基础概念进行了详细阐述，如交易框架的核心要素、股市盈利的本质和面临的难题等，用通俗易懂的例子，帮助新手构建起投资的底层思维。像以养鸭子为例，说明投资要有一套方法；解释了概率盈利、止损止盈、选股逻辑等基础概念，让毫无经验的新手也能轻松理解投资的基本逻辑，快速入门。 有一定经验的投资者：对于在市场中摸爬滚打，积累了一定交易经验，但尚未形成稳定盈利模式的投资者，节目中提供了深度反思和优化投资策略的思路。分析了短线和长线投资中常见的问题，如短线标准频繁更改、长线对公司定位偏差等，并给出了切实可行的解决办法，有助于你发现自身交易体系的漏洞，完善投资框架，提升盈利水平。 寻求突破的投资者：那些在特定投资领域有一定成绩，但渴望拓宽投资边界、丰富交易方法的投资者，节目中关于交易框架可优化提升的内容，如容纳更多交易品种和方法、改善盈亏比等，能为你提供新的方向。同时，节目对短线和长线投资思维的深入剖析，以及不同市场环境下投资策略的探讨，能启发你创新投资思路，实现投资能力的进阶。 【主讲人】 陈凯，20余年证券市场实战经验；前国际投行交易团队负责人；中金所、大商所、得到大学特约讲师；著有《大牛市·股殇》、《交易之路》、《量价关系》；现专注于投资者教育和职业交易员培养工作。 00:00 交易框架的核心要素 11:58 股市盈利的本质与需要克服的困难 19:46 短线思维的核心 32:56 短线切入的要点 39:42 短线切入的常见问题 48:25 长线思维的核心 54:42 长线切入的要点 62:30 长线的退出设置 65:14 心理修复