世界很大 祝君好运
眼哥股市会 8月5日
17分钟 ·
21493·
322
21493322
一双看透真相的双眼
2026.8.05
69
置顶
按照自己的想法来 现在是普涨 都有机会 走不走都看个人 cpo如果早上跌停我是有想法介入的 但因为是这样走 所以我就觉的没有必要 我的态度很简单 手上有什么就做什么 空出来的仓位没有必要去做这个点
00:00:00 FCC禁令突袭与海外链风险
FCC禁令在周末突然爆发，打破了原本平静的市场预期。早在上周的复盘中，海外供应链的不稳定性就已经初见端倪。韩国之前的突发状况是一个警示，预示着海外链虽然利润丰厚，但极易受到地缘政治和政策禁令的冲击。此次事件并非空穴来风，而是市场风险积聚后的集中释放。面对这种突如其来的大利空，投资者需要重新审视国产链与海外链的布局权重，警惕那些看似高回报实则脆弱的环节。在这个充满变数的博弈场中，只有提前感知风向并做好风险对冲，才能在波动的股市中立于不败之地。
00:02:11 FCC管制的底层逻辑演变
2022年华为、中兴、海康威视被列入管制清单，标志着FCC制裁的正式开始。现在的管制手段已经从早期的终端产品封锁，演变成对最底层元器件和第三方认证环节的精准打击。这种转变意味着技术封锁正在向产业链上游渗透，卡脖子的力度在不断加码。通过分析这些历史前科可以发现，对手的策略变得更加专业和细致，旨在通过控制认证标准来挤压国内企业的生存空间。这在底层逻辑上对整个科技板块构成了长期压力，其影响深度远超简单的进出口限制，是涉及行业生存根基的重大挑战。
00:03:38 1.6T光模块的未来增长隐忧
路透社的消息指出，此次禁令重点瞄准了1.6T及以后的高端光模块产品。虽然短期内现有合同可能不受影响，但它精准锁死了2027年二季度以后的长期增长预期。这就像悬在光通信行业头顶的达摩克利斯之剑，只要买方市场依然掌握在对方手中，这种标准制定权的压制就无法消除。与尚处于融资讲故事阶段的人形机器人不同，CPO已经进入了业绩兑现期，一旦核心认证路径被切断，对国内光模块龙头的估值体系将产生深远且负面的冲击。这种对未来的锁定，才是市场最担心的利空核心。
00:07:56 利益博弈下的反制与转机
老黄会坐视不管吗？作为中国国产光模块的主要受益方，英伟达等美股科技巨头有着强烈的游说动机，因为更换供应商意味着成本上升、品质下降及良品率无法保证。目前全球80%的光模块供应来自中国，这种深度的产业绑定是谈判的筹码。与此同时，中国在磷化铟、稀土等原材料领域拥有强大的反制手段，九月份的高层互访也可能成为转机。这场最高层级的博弈目前仍处于草案阶段，最终能否落地取决于双方在核心资源上的利益交换。投资者应密切关注商务部的官方表态，寻找博弈中的平衡点。
00:10:59 寻找稳健的结构性盈利机会
为什么非要在充满变数的风险领域刀口舔血？当光通信板块陷入博弈泥潭时，铜价已经悄然创下历史新高，带来了实实在在的收益。算力租赁板块在短短几天内录得近20%的涨幅，MLCC领域也有超过15个点的获利空间。这些方向代表了稳稳的幸福，通过分散视野到有色金属、电子元器件和国产替代链条，可以有效避开政策性风险的冲击。在当前复杂的市场环境下，与其把生死权交给不可控的外部禁令，不如选择确定性更高的行业趋势。这种避险与进攻结合的策略，才是老韭菜在震荡市中的生存之道。
00:12:53 盘中走势背后的妖异信号
2023年4月7日的记忆犹新，当时的盘面也曾出现过类似的先稳后崩走势。今天早盘光模块板块高开低走，股价在负10%左右徘徊却未能触及跌停，这种不温不火的承接极有可能是主力为了自救而进行的维稳出货。A股市场往往表现出强烈的跟跌不跟涨特性，早盘的异常坚挺可能预示着下午的回落风险。在防御与进攻之间，电力、核电和有色金属等避险板块表现活跃，反映了市场资金的谨慎态度。投资者需警惕盘中的反常信号，防止被突如其来的跳水反噬，在博弈中保持清醒的头脑。
00:16:14 坚守A股的大本营情怀
美股市场的确在不断刷新历史新高，吸引了不少投资者的目光。然而，A股这片土地是我们的根基所在，虽然这里存在各种制度和生态上的问题，但它依然是普通投资者的主战场。面对是否转战海外市场的诱惑，坚守大本营不仅是一种情怀，更是对本土市场结构性机会的深耕。金窝银窝不如自己的窝，哪怕市场波动剧烈，依然有人愿意留下来守护家园。在祝愿大家下午好运的同时，也要保持对市场的敬畏，寻找属于自己的盈利之道。无论风云如何变幻，守住本心和根基才是长久之计。
FCC禁令在周末突然爆发，打破了原本平静的市场预期。早在上周的复盘中，海外供应链的不稳定性就已经初见端倪。韩国之前的突发状况是一个警示，预示着海外链虽然利润丰厚，但极易受到地缘政治和政策禁令的冲击。此次事件并非空穴来风，而是市场风险积聚后的集中释放。面对这种突如其来的大利空，投资者需要重新审视国产链与海外链的布局权重，警惕那些看似高回报实则脆弱的环节。在这个充满变数的博弈场中，只有提前感知风向并做好风险对冲，才能在波动的股市中立于不败之地。
00:02:11 FCC管制的底层逻辑演变
2022年华为、中兴、海康威视被列入管制清单，标志着FCC制裁的正式开始。现在的管制手段已经从早期的终端产品封锁，演变成对最底层元器件和第三方认证环节的精准打击。这种转变意味着技术封锁正在向产业链上游渗透，卡脖子的力度在不断加码。通过分析这些历史前科可以发现，对手的策略变得更加专业和细致，旨在通过控制认证标准来挤压国内企业的生存空间。这在底层逻辑上对整个科技板块构成了长期压力，其影响深度远超简单的进出口限制，是涉及行业生存根基的重大挑战。
00:03:38 1.6T光模块的未来增长隐忧
路透社的消息指出，此次禁令重点瞄准了1.6T及以后的高端光模块产品。虽然短期内现有合同可能不受影响，但它精准锁死了2027年二季度以后的长期增长预期。这就像悬在光通信行业头顶的达摩克利斯之剑，只要买方市场依然掌握在对方手中，这种标准制定权的压制就无法消除。与尚处于融资讲故事阶段的人形机器人不同，CPO已经进入了业绩兑现期，一旦核心认证路径被切断，对国内光模块龙头的估值体系将产生深远且负面的冲击。这种对未来的锁定，才是市场最担心的利空核心。
00:07:56 利益博弈下的反制与转机
老黄会坐视不管吗？作为中国国产光模块的主要受益方，英伟达等美股科技巨头有着强烈的游说动机，因为更换供应商意味着成本上升、品质下降及良品率无法保证。目前全球80%的光模块供应来自中国，这种深度的产业绑定是谈判的筹码。与此同时，中国在磷化铟、稀土等原材料领域拥有强大的反制手段，九月份的高层互访也可能成为转机。这场最高层级的博弈目前仍处于草案阶段，最终能否落地取决于双方在核心资源上的利益交换。投资者应密切关注商务部的官方表态，寻找博弈中的平衡点。
00:10:59 寻找稳健的结构性盈利机会
为什么非要在充满变数的风险领域刀口舔血？当光通信板块陷入博弈泥潭时，铜价已经悄然创下历史新高，带来了实实在在的收益。算力租赁板块在短短几天内录得近20%的涨幅，MLCC领域也有超过15个点的获利空间。这些方向代表了稳稳的幸福，通过分散视野到有色金属、电子元器件和国产替代链条，可以有效避开政策性风险的冲击。在当前复杂的市场环境下，与其把生死权交给不可控的外部禁令，不如选择确定性更高的行业趋势。这种避险与进攻结合的策略，才是老韭菜在震荡市中的生存之道。
00:12:53 盘中走势背后的妖异信号
2023年4月7日的记忆犹新，当时的盘面也曾出现过类似的先稳后崩走势。今天早盘光模块板块高开低走，股价在负10%左右徘徊却未能触及跌停，这种不温不火的承接极有可能是主力为了自救而进行的维稳出货。A股市场往往表现出强烈的跟跌不跟涨特性，早盘的异常坚挺可能预示着下午的回落风险。在防御与进攻之间，电力、核电和有色金属等避险板块表现活跃，反映了市场资金的谨慎态度。投资者需警惕盘中的反常信号，防止被突如其来的跳水反噬，在博弈中保持清醒的头脑。
00:16:14 坚守A股的大本营情怀
美股市场的确在不断刷新历史新高，吸引了不少投资者的目光。然而，A股这片土地是我们的根基所在，虽然这里存在各种制度和生态上的问题，但它依然是普通投资者的主战场。面对是否转战海外市场的诱惑，坚守大本营不仅是一种情怀，更是对本土市场结构性机会的深耕。金窝银窝不如自己的窝，哪怕市场波动剧烈，依然有人愿意留下来守护家园。在祝愿大家下午好运的同时，也要保持对市场的敬畏，寻找属于自己的盈利之道。无论风云如何变幻，守住本心和根基才是长久之计。
笔记：1333字，如有疏漏，以音频为准！
00:11 PYQ
1、今早：盘前发了上证、创业板、科创50压力位图片
方法已教，希望大家不要依赖眼哥直接讲，要学会自己看图形。
2、昨晚：关于FCC禁令
上上上周直播的时候提出国产链和海外链，并指出海外链最大的问题可能是被封。
海外链最大的好处是赚美元，但不稳定因素太多，说禁就禁
01:27 FCC禁令解读：影响大
1、上周二隐隐感觉有大事、大利空
肯定有人提前知道或者分析出风险
2、FCC有前科
① 22年将华为、中兴、海康威视列入管制清单，禁止这些企业的通讯、视频监控获得FCC认证，当年对市场影响非常大
② 去年、今年4、6月加码禁令
A、从粗犷型封锁→精准型封锁，管制边界从终端产品延伸到底层元器件
B、卡三方认证环节，是底层逻辑问题，卡的是未来的增长（27年Q2起）
C、人形机器人目前纯融资阶段，无利润可卡，而AI/CPO已到业绩落地阶段，其禁令对光的影响完全不可同日而语，对国内的影响会非常大
③ 即使不落地，也是悬在头上的达摩克利斯之剑，只要买方市场还在这把剑就永远在。
3、媒体消息及眼哥看法
① 路透社报道确认消息可靠
② 国内媒体多空解读：封锁1.6T以后，现有合同不受影响，龙头已在海外建厂
③ 眼哥认为国内媒体解读属于自我安慰，草案一旦落地锁死的是未来增长，而不是现在
A、目前已签合同可以妥协，锁的是27年Q2中报之后
B、现在领先的方向，以后他可以不用，或者通过各种方式卡国内厂家的生存空间：比如在有优势的方向卡FCC认证、卡制定标准等
C、无论怎么解读，现在是不是利空，未来也是利空
4、目前仍是草案，几个关键观察点：
① 看利益既得者英伟达的反应：大概率不愿看到禁令落地
A、国外 vs 国内 产品：
国外：光芯片及配套的CPO等品质一般、价格贵、服务差、良品率无法保证，尤其是产量跟不上。
国内：供货占80%，价廉物美
B、美国的提案容易被利益集团游说影响
利益既得者可通过专业游说团队推动提案修改或否决
相关草案已进入落地阶段，最终能否通过，取决于英伟达等受益企业是否会通过游说介入
理想方向是将提案调整为可协商的方案
② 国内反制手段：磷化铟、稀土等
是大大九月回访的谈判筹码之一。
5、这个博弈是最高层次的博弈，要看商务部的看法。
10:57 盘面与操作建议
1、当前不是没得做，很多方向可以做
① 铜：三四周前提示，今日出历史新高
② 算力租赁：上周四/周五提示，获利近20%
③ MLCC：两三天获利15%
④ 有可做的方向（稳稳的幸福），为什么非要参与有风险的博弈，刀口舔血？
2、盘面上午走的好
有色、电子、建筑材料、计算机、基础化工。防御进攻都有。
防御：有色、电力、核电（最近表现不错）
大家可以把视野放的稍微的开一点，没有必要把所有的视野都放在一个非常集中化的方向上。
3、担心下午回落
① 关于光的方向
A、若今早直接按死，比如龙一龙二负15~16%，甚至跌停，然后再从跌停的地方板起来是好的做法。
B、今天走法：-10%开盘，拉高后下杀，形态上不好
承接不错，但走法不强，需持续观察
C、反常：板块昨天大涨，今日没出恐慌，甚至没走阴包阳
有点像去年4月7日关税战前一天的走法：庄自救，要先维稳出货，再砸
并不是一定会这样走，但可能有这种风险
② 事出反常必有妖，下午比较关键，光方向需谨慎
4、昨天美股出新高，有朋友要清仓A股去美股，问眼哥是否去
① 眼哥：感谢大家的好意，要去早去了，金窝银窝不如狗窝，留下来守家
② 上上周有说：有的选去正规市场是对的
祝我们下午好运~！
00:11 PYQ
1、今早：盘前发了上证、创业板、科创50压力位图片
方法已教，希望大家不要依赖眼哥直接讲，要学会自己看图形。
2、昨晚：关于FCC禁令
上上上周直播的时候提出国产链和海外链，并指出海外链最大的问题可能是被封。
海外链最大的好处是赚美元，但不稳定因素太多，说禁就禁
01:27 FCC禁令解读：影响大
1、上周二隐隐感觉有大事、大利空
肯定有人提前知道或者分析出风险
2、FCC有前科
① 22年将华为、中兴、海康威视列入管制清单，禁止这些企业的通讯、视频监控获得FCC认证，当年对市场影响非常大
② 去年、今年4、6月加码禁令
A、从粗犷型封锁→精准型封锁，管制边界从终端产品延伸到底层元器件
B、卡三方认证环节，是底层逻辑问题，卡的是未来的增长（27年Q2起）
C、人形机器人目前纯融资阶段，无利润可卡，而AI/CPO已到业绩落地阶段，其禁令对光的影响完全不可同日而语，对国内的影响会非常大
③ 即使不落地，也是悬在头上的达摩克利斯之剑，只要买方市场还在这把剑就永远在。
3、媒体消息及眼哥看法
① 路透社报道确认消息可靠
② 国内媒体多空解读：封锁1.6T以后，现有合同不受影响，龙头已在海外建厂
③ 眼哥认为国内媒体解读属于自我安慰，草案一旦落地锁死的是未来增长，而不是现在
A、目前已签合同可以妥协，锁的是27年Q2中报之后
B、现在领先的方向，以后他可以不用，或者通过各种方式卡国内厂家的生存空间：比如在有优势的方向卡FCC认证、卡制定标准等
C、无论怎么解读，现在是不是利空，未来也是利空
4、目前仍是草案，几个关键观察点：
① 看利益既得者英伟达的反应：大概率不愿看到禁令落地
A、国外 vs 国内 产品：
国外：光芯片及配套的CPO等品质一般、价格贵、服务差、良品率无法保证，尤其是产量跟不上。
国内：供货占80%，价廉物美
B、美国的提案容易被利益集团游说影响
利益既得者可通过专业游说团队推动提案修改或否决
相关草案已进入落地阶段，最终能否通过，取决于英伟达等受益企业是否会通过游说介入
理想方向是将提案调整为可协商的方案
② 国内反制手段：磷化铟、稀土等
是大大九月回访的谈判筹码之一。
5、这个博弈是最高层次的博弈，要看商务部的看法。
10:57 盘面与操作建议
1、当前不是没得做，很多方向可以做
① 铜：三四周前提示，今日出历史新高
② 算力租赁：上周四/周五提示，获利近20%
③ MLCC：两三天获利15%
④ 有可做的方向（稳稳的幸福），为什么非要参与有风险的博弈，刀口舔血？
2、盘面上午走的好
有色、电子、建筑材料、计算机、基础化工。防御进攻都有。
防御：有色、电力、核电（最近表现不错）
大家可以把视野放的稍微的开一点，没有必要把所有的视野都放在一个非常集中化的方向上。
3、担心下午回落
① 关于光的方向
A、若今早直接按死，比如龙一龙二负15~16%，甚至跌停，然后再从跌停的地方板起来是好的做法。
B、今天走法：-10%开盘，拉高后下杀，形态上不好
承接不错，但走法不强，需持续观察
C、反常：板块昨天大涨，今日没出恐慌，甚至没走阴包阳
有点像去年4月7日关税战前一天的走法：庄自救，要先维稳出货，再砸
并不是一定会这样走，但可能有这种风险
② 事出反常必有妖，下午比较关键，光方向需谨慎
4、昨天美股出新高，有朋友要清仓A股去美股，问眼哥是否去
① 眼哥：感谢大家的好意，要去早去了，金窝银窝不如狗窝，留下来守家
② 上上周有说：有的选去正规市场是对的
祝我们下午好运~！
收评：科创50指数大涨4.78%
市场震荡反弹，三大指数低开高走。
收盘：沪指涨1.47%，深证成指涨1.86%，创业板指涨1.32%，科创50指数涨4.78%
中际旭创成交额超675亿元，刷新该股此前在2026年7月30日创出的597.7亿元的成交额历史天量。
量能明显放大，沪深两市成交额2.66万亿，较上一个交易日放量4460亿。
上涨：
智能驾驶概念爆发；
半导体产业链反弹；
AI应用端反复走强；
算力租赁概念反复活跃；
算力硬件方向局部回暖；
存储芯片概念全天强势；
光刻机概念活跃；
贵金属概念走强；
此外，PCB概念、锂电池概念、教育、医药等板块涨幅居前。
下跌：银行、油服工程、酿酒等板块跌幅居前。
飞书链接：https://qcn5ypbi66c3.feishu.cn/wiki/RubCwwTeYiP3K8kPy8VctFEgnnc
密码：561i521#
共4条回复
朋友们，资金量不一样，风险承受能力不一样，数学题都不一定只有唯一解，更何况是不命题市场，买之前多问问自己，盈亏自负。不要涨了都是自己牛逼，亏了都是别个有问题啊！！！密码是自己输的啊！！！
